距離年末還有一個(gè)月時(shí)間，微信朋友圈突然間被“2017~2019”刷屏了，很多人都在朋友圈里曬出兩年前與現(xiàn)在的對(duì)比。在分享自己兩年變化的同時(shí)，每個(gè)人都在感嘆歲月的滄桑。

對(duì)粘膠短纖產(chǎn)業(yè)而言，兩年時(shí)間也發(fā)生了跨越式的變化。2017~2019年是我國(guó)粘膠短纖行業(yè)大發(fā)展時(shí)期，在此期間，我國(guó)粘膠短纖產(chǎn)能擴(kuò)充近100萬(wàn)噸，由 2017 年的406萬(wàn)噸發(fā)展至2019年的 505 萬(wàn)噸，由此奠定了我國(guó)粘膠短纖產(chǎn)能為世界第一的生產(chǎn)大國(guó)的地位。

2019年1~10月，我國(guó)粘膠短纖產(chǎn)量達(dá)到340萬(wàn)噸，按此增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)估算，我國(guó)粘膠短纖今年年產(chǎn)量有望突破 400萬(wàn)噸。然而，有業(yè)內(nèi)分析指出，12月是紡織傳統(tǒng)淡季，如果沒(méi)有重大利好出現(xiàn)，粘膠短纖產(chǎn)業(yè)鏈整體產(chǎn)銷(xiāo)率依舊平淡，2019 年全年粘膠短纖產(chǎn)量究竟能否交上令人滿意的成績(jī)單？外部需求端又將有何趨勢(shì)變化？或許從 2017~2019年粘膠短纖大發(fā)展時(shí)期的供需格局分析可以窺見(jiàn)端倪。

粘膠短纖近兩年出口量增價(jià)跌

粘膠短纖與棉花性能接近，回潮率為13%，可紡性能強(qiáng)，紡制的面料吸濕性好，具備爽滑、親膚、柔軟等性能，可作為消費(fèi)者的貼身著裝首選。受制于中國(guó)的工業(yè)、建筑用地增加，耕地減少，棉花的種植區(qū)域正在從東部地區(qū)逐漸消失，目前僅剩少數(shù)內(nèi)地城市以及新疆仍在種植棉花，發(fā)展粘膠短纖產(chǎn)業(yè)本質(zhì)上有助于彌補(bǔ)紡織工廠面臨的棉花原料短缺。

2017~2019年是我國(guó)粘膠短纖行業(yè)大發(fā)展時(shí)期，在此期間，我國(guó)粘膠短纖產(chǎn)能擴(kuò)充近100萬(wàn)噸，由2017 年的406萬(wàn)噸發(fā)展至2019年的505 萬(wàn)噸，由此奠定了我國(guó)粘膠短纖產(chǎn)能為世界第一的生產(chǎn)大國(guó)的地位。從產(chǎn)量上看， 2018年我國(guó)的粘膠短纖產(chǎn)量為370萬(wàn)噸，占世界粘膠短纖的68% 。

與此同時(shí)，我國(guó)的粘膠短纖出口業(yè)務(wù)也在不斷增長(zhǎng)，2017年我國(guó)出口粘膠短纖30.87萬(wàn)噸，占總產(chǎn)量的8.6% ；2018年我國(guó)出口粘膠短纖35.21萬(wàn)噸，占總產(chǎn)量的9.52% ， 2018年出口量比2017年增長(zhǎng)14.05%( 表 1) 。我國(guó)粘膠短纖出口的國(guó)家及地區(qū)主要為：土耳其、印度尼西亞、美國(guó)、巴基斯坦、越南、俄羅斯、印度等國(guó)家，主要出口對(duì)象國(guó)多數(shù)為伊斯蘭國(guó)家。這主要是由于伊斯蘭國(guó)家的地理分布以及其宗教習(xí)慣使得其對(duì)粘膠短纖有著特殊偏好；對(duì)美國(guó)出口的粘膠短纖主要以阻燃粘膠短纖為主，2018 年 3 月，中美貿(mào)易戰(zhàn)烽火重燃，給擴(kuò)張周期內(nèi)的粘膠短纖市場(chǎng)帶來(lái)了一定壓力。

根據(jù)2017~2019年我國(guó)粘膠短纖出口量?jī)r(jià)走勢(shì)圖可以得知(圖1) ： 2018年雖然受到中美貿(mào)易戰(zhàn)的影響，但是我國(guó)的粘膠短纖出口量卻呈現(xiàn)上升趨勢(shì)。從逐月出口量的數(shù)據(jù)看，2018年 1 月、 3月、8~12月粘膠短纖出口量均高于2017 年同期；而 2019 年4~5月、7月粘膠短纖出口量在 3 年出口量表現(xiàn)中，也高于 2017~2018年同期水平。這表明，雖然中美貿(mào)易戰(zhàn)打響，但是對(duì)我國(guó)粘膠短纖出口量總體影響有限。從粘膠短纖出口均價(jià)看，2019 年粘膠短纖出口均價(jià)明顯弱于 2017~2018 年同期水平。產(chǎn)生這種現(xiàn)象的本質(zhì)原因在于：1)粘膠短纖擴(kuò)張周期中，產(chǎn)能釋放導(dǎo)致在供應(yīng)端出現(xiàn)了供大于求的現(xiàn)象，所以粘膠短纖價(jià)格出現(xiàn)下跌。這種價(jià)格下跌，不僅僅體現(xiàn)在出口市場(chǎng)上，國(guó)內(nèi)的粘膠短纖市場(chǎng)價(jià)格也出現(xiàn)了下跌。這也意味著，中國(guó)的粘膠短纖產(chǎn)能擴(kuò)張對(duì)于全球的粘膠短纖市場(chǎng)供需關(guān)系改變產(chǎn)生了較大影響。 2)以2017~2019年粘膠短纖9月出口均價(jià)為例， 2017年9月粘膠短纖出口均價(jià)為1998美元 /噸；2018年9月粘膠短纖出口均價(jià)為 1856美元/噸；2019年 9月粘膠短纖出口均價(jià)為1613美元/噸； 2019年9月均價(jià)比2017年 9月均價(jià)下降了19.3%，其價(jià)格下跌幅度較大；而在2018 年 9月，即中美貿(mào)易戰(zhàn)初期，粘膠短纖出口均價(jià)同比下跌7.1%。這表明中美貿(mào)易戰(zhàn)對(duì)我國(guó)粘膠短纖出口均價(jià)產(chǎn)生了較大的影響。

2017~2019年9月，我國(guó)粘膠短纖出口市場(chǎng)有所調(diào)整。在這些出口市場(chǎng)中，我國(guó)對(duì)美國(guó)、土耳其、印度尼西亞、巴基斯坦、孟加拉國(guó)以及越南的粘膠短纖出口體量較大，且量?jī)r(jià)走勢(shì)呈現(xiàn)出不同特點(diǎn)。

對(duì)美國(guó)出口受制中美貿(mào)易戰(zhàn)

從2017~2019年9月我國(guó)粘膠短纖對(duì)美國(guó)出口情況可看出( 表 2)，2017~2018年，我國(guó)對(duì)美國(guó)出口粘膠短纖量減少了2800 噸，從對(duì)美國(guó)市場(chǎng)出口占比來(lái)看，下降了 2.39個(gè)百分點(diǎn)。而2019年1~9 月我國(guó)對(duì)美國(guó)出口占出口總額的比重比 2018年全年度下降了1.9個(gè)百分點(diǎn)。這表明，中美貿(mào)易戰(zhàn)后，中國(guó)減少了對(duì)美國(guó)的粘膠短纖出口量。

縱觀2017~2019年9月我國(guó)對(duì)美國(guó)出口粘膠短纖量?jī)r(jià)走勢(shì)( 圖 2)，2018年3~7月，我國(guó)對(duì)美國(guó)粘膠短纖出口量波動(dòng)不大，并且保持著良好的增長(zhǎng)狀態(tài)； 2018年8~12月，我國(guó)對(duì)美國(guó)粘膠短纖出口量減少，但是價(jià)格卻能夠維持平穩(wěn)。對(duì)比同期的國(guó)內(nèi)市場(chǎng)價(jià)格走勢(shì)，對(duì)美國(guó)出口粘膠短纖在價(jià)格上的優(yōu)勢(shì)比國(guó)內(nèi)同期要好；同樣的價(jià)格優(yōu)勢(shì)也表現(xiàn)在 2019 年6~9月對(duì)美國(guó)出口的粘膠短纖均價(jià)走勢(shì)比國(guó)內(nèi)市場(chǎng)價(jià)格走勢(shì)要平穩(wěn)；這種平穩(wěn)的價(jià)格走勢(shì)，主要得益于這段時(shí)間內(nèi)人民幣匯率波動(dòng)所致。

從對(duì)美國(guó)的出口量來(lái)看，2019年2~9月，出口量下降較為明顯，尤其是在2019年 4月，與2018年同期相比下跌41.68%，下跌幅度較大。這主要是因?yàn)橹忻蕾Q(mào)易戰(zhàn)雙方談判出現(xiàn)分歧，影響了美國(guó)進(jìn)口商的下單意愿。 2019年8~9月，我國(guó)粘膠短纖對(duì)美國(guó)出口量也不高，主要是因?yàn)橛脩?hù)季節(jié)性偏好。

在阻燃粘膠短纖產(chǎn)品上，從2017~2019年9月我國(guó)對(duì)美國(guó)出口阻燃粘膠短纖量?jī)r(jià)走勢(shì)可看出( 圖3)，2018年美國(guó)已經(jīng)開(kāi)始逐月減少?gòu)闹袊?guó)進(jìn)口阻燃粘膠短纖，這說(shuō)明在中美貿(mào)易戰(zhàn)的影響下，由于對(duì)稅率增長(zhǎng)的擔(dān)憂，美國(guó)進(jìn)口商開(kāi)始選擇從其他國(guó)家進(jìn)口阻燃粘膠短纖。 2017年美國(guó)從我國(guó)進(jìn)口阻燃粘膠短纖總量為8500噸；2018年進(jìn)口量為 5095噸，同比減少40.05%，這意味著中美貿(mào)易戰(zhàn)開(kāi)始之后，美國(guó)大幅削減了從中國(guó)進(jìn)口阻燃粘膠短纖的數(shù)量，著手從印度、奧地利等國(guó)家進(jìn)口阻燃粘膠短纖。同時(shí)，從對(duì)美國(guó)出口阻燃粘膠短纖的均價(jià)走勢(shì)看， 2019 年與2017~2018年相比，下跌幅度較大，這證明貿(mào)易戰(zhàn)后，我國(guó)對(duì)美國(guó)出口阻燃粘膠短纖在量以及價(jià)格談判上，均處于弱勢(shì)狀態(tài)。

對(duì)土耳其出口增長(zhǎng)有限

從2017~2019年9月我國(guó)對(duì)土耳其出口粘膠短纖量?jī)r(jià)走勢(shì)可以看出( 圖 4)，我國(guó)對(duì)土耳其出口粘膠短纖主要集中在3~5月。分年度看，2017 年我國(guó)對(duì)土耳其出口粘膠短纖數(shù)量為 7.1萬(wàn)噸；2018年我國(guó)對(duì)土耳其出口粘膠短纖數(shù)量為6.34 萬(wàn)噸，同比減少 10.7%。出現(xiàn)這種現(xiàn)象的原因，主要是因?yàn)?/span>2018年土耳其經(jīng)濟(jì)增速放緩，政局不穩(wěn)所致。從 2019 年數(shù)據(jù)看，我國(guó)對(duì)土耳其出口粘膠短纖的數(shù)量呈現(xiàn)增長(zhǎng)，尤其是 5月和8月，其出口量同比增速較快，分別為 261% 與 218%。但是從出口單價(jià)看，對(duì)土耳其2019年出口粘膠短纖均價(jià)低于 2017~2018 年同期。

土耳其是傳統(tǒng)的伊斯蘭國(guó)家，其紡織工業(yè)具備一定的基礎(chǔ)，對(duì)粘膠短纖也存在一定程度的使用偏好；但是由于其政局不穩(wěn)，經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇過(guò)程較為緩慢，給我國(guó)對(duì)其粘膠短纖的出口帶來(lái)一定的不確定性因素。這在2017~2018年對(duì)土耳其的出口數(shù)據(jù)中已經(jīng)有所體現(xiàn)。如果土耳其進(jìn)入政局穩(wěn)定期，在其經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)仍表現(xiàn)為緩慢的情況下，可以將土耳其采購(gòu)商作為較好的粘膠短纖行業(yè)貿(mào)易合作伙伴，加大對(duì)其出口力度。

對(duì)印度尼西亞出口量減價(jià)跌

從2017~2019年9月我國(guó)對(duì)印度尼西亞出口粘膠短纖量?jī)r(jià)走勢(shì)可以看出( 圖 5)，我國(guó)對(duì)該國(guó)出口粘膠短纖在數(shù)量上存在一定的不確定性。從2019年開(kāi)始，對(duì)印度尼西亞出口粘膠短纖的數(shù)量急劇減少，這種情況主要是因?yàn)?/span> 2017~2018 年印度尼西亞人棉紗工廠有所增加，同時(shí)，由于該國(guó)國(guó)內(nèi)僅有博拉與蘭精公司兩個(gè)工廠，在原料供應(yīng)端存在一定的缺口，這種情況下，印度尼西亞加大了從中國(guó)進(jìn)口粘膠短纖的數(shù)量。2018年第四季度，印度尼西亞出現(xiàn)了一家年產(chǎn)20 萬(wàn)噸粘膠短纖的工廠，緩解了印度尼西亞國(guó)內(nèi)的粘膠短纖供應(yīng)量緊張的問(wèn)題，故從 2019年開(kāi)始，印度尼西亞從中國(guó)進(jìn)口粘膠短纖的數(shù)量急劇減少。

除了對(duì)印度尼西亞出口數(shù)量減少外，我國(guó)對(duì)該國(guó)出口粘膠短纖的價(jià)格也在2019年出現(xiàn)了急劇下跌的現(xiàn)象。從2017年至今對(duì)印度尼西亞出口粘膠短纖量?jī)r(jià)走勢(shì)看，由于印度尼西亞本土粘膠短纖產(chǎn)能正在逐步增加，今后印度尼西亞從中國(guó)進(jìn)口粘膠短纖的數(shù)量與價(jià)格可能在一定時(shí)期內(nèi)保持量減價(jià)跌的態(tài)勢(shì)，故某種意義上，未來(lái)中國(guó)對(duì)印度尼西亞出口粘膠短纖增長(zhǎng)有限。

對(duì)巴基斯坦出口量逐年增長(zhǎng)

從2017~2019年9月我國(guó)對(duì)巴基斯坦出口粘膠短纖量?jī)r(jià)走勢(shì)可以看出( 圖 6)，近三年來(lái)，我國(guó)對(duì)巴基斯坦出口粘膠短纖量正呈現(xiàn)出逐年增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。巴基斯坦也是一個(gè)傳統(tǒng)的伊斯蘭國(guó)家，對(duì)粘膠與棉花制成的紡織品具有一定程度的偏好。近幾年得益于中巴關(guān)系的穩(wěn)健發(fā)展，也得益于“一帶一路”倡議的實(shí)施，兩國(guó)雙邊貿(mào)易往來(lái)總體呈現(xiàn)增長(zhǎng)趨勢(shì)。同時(shí)得益于巴基斯坦紡紗行業(yè)的發(fā)展，其國(guó)內(nèi)紗廠對(duì)粘膠短纖的需求量正在逐年提升。從圖 6 不難看出，雖然我國(guó)對(duì)巴基斯坦出口的粘膠短纖在單價(jià)上優(yōu)勢(shì)不大，但是在出口數(shù)量上增長(zhǎng)穩(wěn)健，尤其2019年與2017 、 2018 年同期相比，增長(zhǎng)量較為迅速。

2019年8~9月，我國(guó)對(duì)巴基斯坦出口粘膠短纖的數(shù)量急劇下滑，同比分別減少了85.43%與 84.18%。這主要是由于該國(guó)與印度出現(xiàn)了邊界爭(zhēng)議，導(dǎo)致其國(guó)內(nèi)政局波動(dòng)，從而影響了其經(jīng)濟(jì)發(fā)展及海關(guān)進(jìn)出口操作。一旦巴基斯坦與印度邊界爭(zhēng)議告一段落，其國(guó)內(nèi)的經(jīng)濟(jì)會(huì)逐步好轉(zhuǎn)，屆時(shí)對(duì)其粘膠短纖出口量將會(huì)繼續(xù)上升。

對(duì)孟加拉國(guó)出口增勢(shì)明顯

從2017~2019年9月我國(guó)對(duì)孟加拉國(guó)出口粘膠短纖量?jī)r(jià)走勢(shì)可以看出( 圖 7)，我國(guó)對(duì)孟加拉國(guó)出口的粘膠短纖數(shù)量正保持著逐步增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。孟加拉國(guó)與印度尼西亞、巴基斯坦一樣，也是一個(gè)伊斯蘭國(guó)家。從數(shù)據(jù)可以看出，2018年我國(guó)對(duì)孟加拉國(guó)出口粘膠短纖較 2017 年出口量增長(zhǎng)明顯，2017年我國(guó)對(duì)孟加拉國(guó)出口粘膠短纖數(shù)量為3943噸； 2018 年我國(guó)對(duì)孟加拉國(guó)出口粘膠短纖數(shù)量為12681噸，同比增長(zhǎng)221.6%。 2019 年1~9月，我國(guó)對(duì)孟加拉國(guó)粘膠短纖出口數(shù)量為9923噸，自 2019 年5月后，對(duì)其逐月出口數(shù)量均多數(shù)保持增長(zhǎng)趨勢(shì)，因此我國(guó)對(duì)孟加拉國(guó)全年出口總量有望達(dá)到13231 噸，這也意味著，孟加拉國(guó)人棉紗產(chǎn)業(yè)雖然處于起步狀態(tài)，但是行業(yè)發(fā)展速度較為迅速。

對(duì)越南出口受益于人口紅利

從2017~2019年9月我國(guó)對(duì)越南出口粘膠短纖量?jī)r(jià)走勢(shì)可以看出(圖 8)，2017~2018年我國(guó)對(duì)越南出口粘膠短纖在數(shù)量上表現(xiàn)為平穩(wěn)，2017年我國(guó)對(duì)越南出口粘膠短纖數(shù)量為 1.53萬(wàn)噸；2018年我國(guó)對(duì)越南出口粘膠短纖數(shù)量為1.45萬(wàn)噸，與 2017 年相比，出口量減少了800噸，基本處于持平狀態(tài)。但2019年 1~9 月，我國(guó)對(duì)越南出口粘膠短纖數(shù)量為1.55萬(wàn)噸，已經(jīng)超過(guò)2017年、2018 年全年度出口量。這表明，2019年我國(guó)對(duì)越南出口粘膠短纖表現(xiàn)出一定程度的數(shù)量增長(zhǎng)，這種量的增長(zhǎng)，在2019年 2~8 月表現(xiàn)極為明顯，但是2019年9月，對(duì)其出口數(shù)量出現(xiàn)了一定程度的下滑。

一般貿(mào)易方式出口金額大幅下滑

從2019年1~8月各貿(mào)易方式粘膠短纖出口數(shù)據(jù)可以看出( 表 3)，2019年1~8月，我國(guó)粘膠短纖采用一般貿(mào)易出口數(shù)量為 17.83 萬(wàn)噸，與2018年同比減少4.94%；同期，該方式出口金額減少了 14.37% ；加工貿(mào)易出口數(shù)量為8.54萬(wàn)噸，與2018年相比增加 45.47% ；同期，該方式出口金額增加20.81%。這表明我國(guó)粘膠短纖在中美貿(mào)易戰(zhàn)之后，以一般貿(mào)易出口方式出口企業(yè)利潤(rùn)有限，企業(yè)盈利較為困難甚至可能出現(xiàn)虧損，這也證實(shí)了 2019 年以后，我國(guó)的粘膠短纖行業(yè)出現(xiàn)了整體虧損的事實(shí)。在整個(gè)行業(yè)出現(xiàn)虧損的情況下，以加工貿(mào)易方式出口比一般貿(mào)易方式有更大的獲利空間，故以加工貿(mào)易方式為主的粘膠短纖出口在 2019年增長(zhǎng)較為迅速。

2019年1~8月，保稅區(qū)出口量同比增加654.23%，基本得益于倉(cāng)儲(chǔ)進(jìn)出境方式的出口增長(zhǎng)，而倉(cāng)儲(chǔ)轉(zhuǎn)口貿(mào)易方式出口同比下跌 58.12%。

發(fā)展差別化產(chǎn)品是破局關(guān)鍵

從2017~2019年9月我國(guó)粘膠短纖出口形勢(shì)來(lái)看，伴隨著我國(guó)粘膠短纖年度產(chǎn)量有望超過(guò)400 萬(wàn)噸，且在中美貿(mào)易戰(zhàn)等因素的影響下，我國(guó)的粘膠短纖出口結(jié)構(gòu)以及出口方式正在發(fā)生著一些變化，比如我國(guó)對(duì)美國(guó)粘膠短纖出口量正在下降，尤其是阻燃粘膠短纖的出口優(yōu)勢(shì)正在衰減；而一些國(guó)家與地區(qū)之間因?yàn)橛姓文Σ良凹m紛，影響了我國(guó)對(duì)這些國(guó)家的粘膠短纖出口業(yè)務(wù)；同時(shí)由于歐盟等經(jīng)濟(jì)體提高了紡織品進(jìn)口的檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)，使得我國(guó)對(duì)其出口粘膠短纖的份額較難擴(kuò)大。針對(duì)這些問(wèn)題，提出以下幾點(diǎn)對(duì)策：

1)建議我國(guó)粘膠短纖企業(yè)在擴(kuò)大自身產(chǎn)能的同時(shí)，積極對(duì)差別化粘膠短纖進(jìn)行研發(fā)投入，這種研發(fā)不是簡(jiǎn)單地生產(chǎn)出一個(gè)概念性的產(chǎn)品，更重要的是開(kāi)放差別化粘膠短纖的應(yīng)用領(lǐng)域。只有應(yīng)用領(lǐng)域空間被打開(kāi)，才能夠擺脫目前粘膠短纖因?yàn)楫a(chǎn)能擴(kuò)張帶來(lái)的存量空間博弈。

2)土耳其、巴基斯坦、印度尼西亞、孟加拉國(guó)等國(guó)均屬于伊斯蘭國(guó)家，這些國(guó)家因?yàn)樽诮涛幕叛鲆约暗乩矸植继卣?，?duì)粘膠短纖與純棉制品具有一定的偏好。我國(guó)企業(yè)可以與這些國(guó)家進(jìn)行商業(yè)合作，共同開(kāi)發(fā)粘膠短纖的應(yīng)用市場(chǎng)，在市場(chǎng)開(kāi)拓過(guò)程中，需要考慮到這些國(guó)家的地緣政治以及具體國(guó)家的政局、經(jīng)濟(jì)情況，尊重這些國(guó)家的民族習(xí)慣。

3)粘膠短纖企業(yè)需要加速健全相關(guān)國(guó)家與地區(qū)的體系認(rèn)證工作。隨著日本、韓國(guó)、歐盟等國(guó)家與經(jīng)濟(jì)體提高紡織品進(jìn)口檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)，粘膠短纖企業(yè)想要進(jìn)入這類(lèi)發(fā)達(dá)國(guó)家與地區(qū)市場(chǎng)，必須在技術(shù)上符合其標(biāo)準(zhǔn)，產(chǎn)品具有較高的附加值，才能有機(jī)會(huì)打開(kāi)并做大這一類(lèi)市場(chǎng)。

總之，在當(dāng)前復(fù)雜的國(guó)際環(huán)境下，粘膠短纖企業(yè)一方面要看到我國(guó)出口的有利形勢(shì)，善于利用優(yōu)勢(shì)尋求更加廣闊的國(guó)際貿(mào)易發(fā)展空間；同時(shí)也要注意到目前國(guó)際貿(mào)易中存在一些復(fù)雜、嚴(yán)峻的問(wèn)題，考慮各方面因素與風(fēng)險(xiǎn)，積極做好各種應(yīng)對(duì)預(yù)案，這樣才能使我國(guó)粘膠短纖行業(yè)保持穩(wěn)健的發(fā)展態(tài)勢(shì)。